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SEC filingQ2盈利大幅下滑，信贷损失拨备激增为主要拖累，资产质量恶化需关注。
| 指标 | 本期 (Q2 2026) | 去年同期 (Q2 2025) | 同比 |
|---|---|---|---|
| Net Income ($M) | 1.1 | 3.3 | — |
| Diluted EPS ($) | 0.11 | 0.33 | — |
| Net Interest Income ($M) | 13.5 | 13.3 | — |
| Net Interest Margin (%) | 3.22 | 3.27 | — |
| Provision for Credit Losses ($M) | 4.33 | 1.35 | — |
| Non-interest Income ($M) | 2.6 | 2.8 | — |
| Non-interest Expense ($M) | 10.5 | 10.8 | — |
| Pre-Provision Net Revenue ($M) | 5.56 | 5.40 | — |
| Efficiency Ratio (%) | 65 | 66 | — |
| Book Value Per Share ($) | 19.83 | 18.36 | — |
| Tangible Book Value Per Share ($) | 16.55 | 15.15 | — |
简评
Citizens Community Bancorp 第二季度业绩显著下滑，净利润从去年同期的 $3.3M 降至 $1.1M，主要受信贷损失拨备激增拖累。拨备从去年同期的 $1.35M 大幅上升至 $4.33M，源于三笔贷款关系恶化，其中一笔产生 $3.8M 的 ACL 影响及 $1.2M 核销，另有两笔 CRE 贷款合计 $8M 转为次级非应计状态。不良资产环比增加 $14.2M 至 $32.4M，NPLs/总贷款比率从 1.28% 升至 2.28%，资产质量压力明显。
正面因素方面，净利息收入环比增长 $0.5M 至 $13.5M，净息差扩阔 4 个基点至 3.22%，得益于存款成本下降及贷款组合收益率提升。贷款总额环比增长 $24.7M 至 $1.383B，年化增长 7.2%，显示核心业务动能仍在。税前拨备前收入 (PPNR) 环比增长 3.3% 至 $5.56M，同比增长 3.1%，表明运营盈利能力有所改善。管理层强调已采取积极措施化解问题贷款，并指出业务基本面依然稳健，存款同比增长 5.1%，有形账面价值每股同比增长 9.2% 至 $16.55。
资本回报方面，董事会批准季度股息 $0.105/股，维持稳定派息。资本充足率保持健康，TCE/有形资产比率 8.96%，股东权益占总资产比率 10.55%。整体而言，本季度业绩受一次性信贷事件冲击明显，但核心盈利能力、净息差扩张和资本实力仍具韧性，后续需重点关注问题贷款处置进展及资产质量演变。